Государственные валютные облигации - выгодно и надежно!

С 20 декабря 2012 г. через учреждения ОАО «АСБ Беларусбанк» началось размещение государственных облигаций для физических лиц в иностранной валюте. Гражданам предложены 50 тыс. облигаций 1-го выпуска номиналом 200 долларов США (общая сумма 10 млн. долларов США) и 40 тыс. облигаций 2-го выпуска номиналом 1000 долларов США (общая сумма 40 млн. долларов США).
На вопросы нашего корреспондента отвечает Маргарита Владимировна Лукашенко, директор департамента инвестиций и ценных бумаг ОАО «АСБ Беларусбанк».

В 2012 году банк уделял особое внимание развитию инвестиционно-банковских услуг. Нам удалось реализовать ряд интересных проектов по привлечению финансирования для крупных клиентов путем организации выпуска облигационных займов. Но, безусловно, вывод на рынок, после значительного перерыва, государственных валютных облигаций для населения является самым крупным и значимым не только для Беларусбанка, но и в целом для банковской системы. Расширение возможных форм сбережений, безусловно, будет способствовать привлечению в экономику дополнительных ресурсов, которые в настоящее время большая часть населения по-прежнему продолжает хранить «в чулке».
В данном проекте мы принимаем участие не только в качестве агента по размещению и обслуживанию займа, но и как организатор, выполняющий все функции – от разработки концепции займа, его основных параметров, до проведения рекламной кампании, оказания информационной поддержки и т.д. Можно сказать, что данная работа отвечает принятой в Беларусбанке концепции развития инвестиционного банкинга.

Насколько успешно идет размещение облигаций?

Как показали итоги первых двух с половиной недель, государственные облигации пользуются высоким спросом у населения. Достаточно сказать, что только за этот период, половина которого пришлась на выходные и праздничные дни, было размещено более 40% объема эмиссии!
Учитывая, что основная рекламная кампания на телевидении и в сети интернет начнется после традиционного посленовогоднего спада деловой активности, несложно предсказать дальнейший рост объемов продаж облигаций. Так что тем, кто хочет воспользоваться выгодной возможностью приумножить свои валютные накопления, я бы посоветовала не откладывать визит в Беларусбанк.

Какие регионы проявляют наибольшую активность в покупке государственных облигаций?

В общем объеме проданных облигаций традиционно лидируют город Минск и Минская область (порядка 60%), доли остальных областей распределились приблизительно равномерно.

Облигации какого номинала пользуются большим спросом?

Как и ожидалось, наибольшим спросом пользуются облигации номиналом 1000 долларов США. Вместе с тем, наличие облигаций 1-го выпуска номиналом 200 долларов США позволило сделать данную форму сбережений максимально доступной для самых широких слоев населения.

Почему была выбрана документарная форма выпуска?

Документарная форма выпуска облигаций (в виде отпечатанных типографским способом бланков) была выбрана не случайно. Беларусбанк имеет опыт продажи населению бездокументарных корпоративных облигаций, размещение и обращение которых осуществляется на бирже. Вместе с тем, документарная форма пока является наиболее привычной для наших граждан, позволяет сделать процесс покупки облигации комфортным и необременительным. Кроме того, учитывалось, что выпуск будет осуществлен накануне целой череды всеми любимых праздников и облигация, отпечатанная в форме бланка, может стать прекрасным подарком на любой из них!

Что может заинтересовать граждан предпочесть облигации иной форме сбережений?

Думаю, что искушенному вкладчику облигации, прежде всего, интересны фиксированной ставкой – она равна 7 процентам годовых и не изменится до конца срока обращения облигаций. Оптимальный срок (1 год) в сочетании с достаточно высокой процентной ставкой позволяет получить ощутимый доход на вложенные средства. Ставка эта на сегодня является весьма конкурентной по сравнению с банковскими депозитами и облигациями
Вместе с тем, необходимо обратить внимание и на отличие облигаций от вклада:
процентный доход по облигации выплачивается один раз в полугодие;
средства, вложенные в облигации, возвращаются владельцу по окончании срока их обращения;
в отличие от вклада дополнительные взносы либо частичный отзыв средств (кроме процентного дохода) не предусмотрены.
Таким образом, облигация – это удобный инструмент для тех, кто привык планировать свои доходы и расходы и хочет четко знать, какую сумму он получит на инвестированные средства.

Каким образом начисляется доход по облигации?

Фактически в том же порядке, что и по обычному депозиту. Облигации продаются по цене, равной их номинальной стоимости, на которую и осуществляется начисление процентов. Проценты начисляются со дня приобретения облигации до наступления срока погашения (то есть, до 20 декабря 2013 года). Чем раньше вы приобретете облигации, тем больший доход они вам принесут из расчета 7-ми процентов годовых. После наступления срока погашения начисление процентов по облигации прекращается.
Для удобства владельцев облигаций на сайте Беларусбанка в сети Интернет создан калькулятор, с помощью которого вы сможете рассчитать причитающийся вам доход.

Что необходимо для того, чтобы приобрести облигацию?

Облигации являются документом «на предъявителя», все операции с ними на сумму, не превышающую 1000 базовых величин (примерно 11600 долларов США), производятся без предъявления документов, удостоверяющих личность. Иными словами, для покупки облигаций даже паспорт не потребуется.

Все ли учреждения Беларусбанка работают с облигациями?

Безусловно. Купить облигацию можно в любом отделении, центре банковских услуг или филиале Беларусбанка, которых на сегодня более 2 тысяч. Причем получить процентный доход или погасить облигацию вы сможете в любом учреждении Беларусбанка – независимо от места приобретения облигации.

Предоставляет ли банк услуги по хранению облигаций?

При покупке облигаций вы одновременно за чисто символическую плату (10 тыс. рублей за один договор – независимо от количества облигаций) можете передать ценные бумаги на хранение банку. Беларусбанк обеспечит не только сохранность облигаций, но и выплату дохода – при вашем обращении в банк. За первые 2 недели продаж уже заключено более 130 договоров хранения облигаций.

Насколько распространена в мировой практике такая форма сбережений населения?

Выпуск государственных облигаций для привлечения средств населения не является чем-то экзотическим. Это – стандартный инструмент, используемый как развитыми странами (например, США), так и некоторыми странами-соседями Беларуси.

Как вы оцениваете надежность государственных ценных бумаг в сравнении с банковскими депозитами?

Во всем мире государственные облигации считаются самым надежным способом сохранения сбережений, поскольку обеспечены финансовыми и иными ресурсами государства. Недаром ставка процента по государственным ценным бумагам служит своеобразным ориентиром так называемой «безрисковой» ставки доходности.

Можно ли рассчитывать, что в скором будущем Министерство финансов выйдет на рынок с новым интересным предложением?

На наш взгляд, первые два выпуска государственных валютных облигаций – это «пробный шар». Если все пройдет удачно (а сегодня в этом мало кто сомневается), не исключено, что Министерство финансов предложит населению новые выпуски облигаций. Учитывая, что эта форма сбережений уже становится привычной для населения, можно ожидать удлинения сроков обращения облигаций либо некоторого снижения процентной ставки.

Маргарита Владимировна, спасибо за интересную и содержательную беседу.

belarusbank.by